현대모비스, 전동화 성장 속 투자 확대 [IBK투자증권]
2022-11-04 08:38
[사진=아주경제 DB]
IBK투자증권은 4일 현대모비스에 대해 투자의견 ‘매수’를 유지하고, 목표주가를 기존 32만원에서 29만원으로 하향조정했다.
현대모비스의 최근 3분기 연결 매출액은 전년동기 대비 32% 늘어난 13조2000억원, 영업이익은 같은 기간 26% 증가한 5760억원을 기록했다. 올 4분기 연결실적은 분기 최대 실적을 기록할 것으로 전망된다. 공급난 완화로 완성차 및 전동화 생산물량 증가, 믹스 개선 등의 효과가 이어질 것으로 예상되기 때문이다.
영업이익에서도 우호적인 환율 수준으로 AS 사업부가 견인하는 가운데 모듈 및 핵심부품 사업부도 물류비 부담 완화로 올 들어 분기 흑자를 내기 시작할 것으로 보인다.
이상현 IBK투자증권 연구원은 “목표주가는 2022~2023년 예상실적 기준 과거 5개년 주가수익비율(PER), 주가순자산비율(PBR), 기업적정주가(EV/EBITDA) 평균 배수에 30% 할인율을 적용했다”고 설명했다.
현대모비스의 최근 3분기 연결 매출액은 전년동기 대비 32% 늘어난 13조2000억원, 영업이익은 같은 기간 26% 증가한 5760억원을 기록했다. 올 4분기 연결실적은 분기 최대 실적을 기록할 것으로 전망된다. 공급난 완화로 완성차 및 전동화 생산물량 증가, 믹스 개선 등의 효과가 이어질 것으로 예상되기 때문이다.
영업이익에서도 우호적인 환율 수준으로 AS 사업부가 견인하는 가운데 모듈 및 핵심부품 사업부도 물류비 부담 완화로 올 들어 분기 흑자를 내기 시작할 것으로 보인다.
이상현 IBK투자증권 연구원은 “목표주가는 2022~2023년 예상실적 기준 과거 5개년 주가수익비율(PER), 주가순자산비율(PBR), 기업적정주가(EV/EBITDA) 평균 배수에 30% 할인율을 적용했다”고 설명했다.